بابل تطلق مسار BTCFi وتعيد التفكير

المؤلف: Revc ، جولدن فاينانس

أعلنت منصة Babylon أن الشبكة الرئيسية لـ BTC قد تم تشغيلها رسميًا. في المرحلة الأولى، حددت المنصة حدًا يبلغ 1000 BTC للتكديس، وقد تم بالفعل تحقيق هذا الحد. وفقًا لبيانات المنصة، شارك أكثر من 12،700 مستخدم في الالتكديس، وبلغ إجمالي قيمة الالتكديس أكثر من 1000 BTC.

ما هو Babylon

Babylon****هو بروتوكول يهدف إلى استخدام أمان BTC لتوفير الأمان لسلاسل PoS الأخرى. يمكن لـ Babylon توفير حلول الالتكديس الأصلية ودون الحاجة للوصاية ودون التفاعل عبر السلاسل لسلاسل PoS مثل BTC layer2 وتعزيز التفاعل عبر السلاسل. غالبًا ما يُقارن بـ Eigenlayer في بيئة الإثيريوم.

مبدأ عمل بابليون الأساسي

• التكديس عن بعد: استخدام نموذج UTXO ونظام البرمجة النصية لـ BTC لتنفيذ التكديس والتقطيع والمكافآت لـ BTC.
• الخادم الزمني: من خلال تسجيل أحداث سلسلة PoS داخل كتلة BTC، يوفر الطابع الزمني غير القابل للتلاعب لهذه الأحداث.
• ثلاث طبقات: يعمل BTC كطبقة أساسية، ويعمل Babylon كطبقة وسطى، ويعمل سلسلة PoS كطبقة علوية. يقوم Babylon بتسجيل نقاط التفتيش من سلسلة PoS على BTC.

مزايا Babylon

• تعزيز أمان سلسلة PoS: استخدام أمان BTC لزيادة قدرة سلسلة PoS على مقاومة الهجمات.
• تقليل الفترة الزمنية للتكديس: من خلال آلية الطابع الزمني لـ BTC، يتم تقليل فترة التكديس لسلسلة PoS.
• 促进التفاعل عبر السلسلة互操作性： 实现不同区块链之间的无缝通信和数据共享。
• جلب الحيوية الجديدة إلى نظام BTC: تفعيل BTC الخاملة ، وجلب سيناريوهات تطبيق جديدة لنظام BTC.

BTCFi****نظرة عامة على البيئة

حاليًا ، دخلت بيئة بتكوين (BTC) مرحلة البنية التحتية الكبيرة ، حيث يتنافس الأطراف المختلفة على الانضمام إلى مسار بيتكوين المالي اللامركزي (BTCFi) ، بعد كل شيء ، ينتظر تنشيط الأصول التي تبلغ قيمتها حوالي 15 تريليون دولار أمريكي. فيما يلي استعراض لمشاريع BTCFi الرائدة:

باونس بت

BounceBit يجمع بين CeFi والتمويل اللامركزي ، لتوفير وسيلة أكثر مرونة للحصول على عوائد على بيتكوين. من خلال السيولة الاحتياطية وإعادة التكديس، يمكن للمستخدمين الحصول على عوائد في العديد من سلاسل الكتل.

الوظائف الرئيسية:

• CeFi+التمويل اللامركزي  الجمع: إيداع BTC في منصة CeFi، وفي نفس الوقت المشاركة في بروتوكول التمويل اللامركزي ، والحصول على عوائد مزدوجة.
• السيولة الاحتفالية: توفير خدمة السيولة الاحتفالية ، حيث يمكن للمستخدمين استرداد الأصول في أي وقت.
• إعادة الرهن: يسمح للمستخدمين بإعادة رهن بتكوين في بروتوكول آخر لكسب المزيد من العائد.
• تصميم التقنية: يضمن BounceBit الأمان للأصول المتداولة عبر السلاسل باستخدام ميكانيكا الأمان المتعددة من المدققون وخدمة تخزين Mainnet Digital وتقنية MirrorX لـ Ceffu، مما يسقط مخاطر هجمات الهاكر.

بروتوكول سولف

أنشأ بروتوكول Solv Protocol أصولًا للبتكوين بالعائد الكلي SolvBTC ، والتي تدخل سيولة البتكوين في مجموعة متنوعة من بروتوكولات التمويل اللامركزي.

الوظائف الأساسية:

• SolvBTC: أصل مشتق يمثل بيتكوين الذي يمكن استخدامه في عدة أماكن داخل السلسلة.
• إدارة الأصول غير المركزية: تأكيد أمان الأصول من خلال العقود الذكية والتوقيع المتعدد.
• التفاعل عبر السلاسل: يدعم استخدام SolvBTC عبر السلاسل المتعددة.
• تصميم التكنولوجيا: يجمع بين مصادر السيولة وفرص الاستثمار المختلفة في منصة واحدة، حيث يمكن للمستخدمين تحقيق الاستثمار الآلي من خلال إعداد استراتيجية التداول في الخزانة Vault.

يالا

Yala تهدف إلى بناء نظام بيئي للعملات المستقرة المتعددة السلاسل، واستغلال السيولة الخاصة بـبيتكوين.

الوظائف الأساسية:

• العملات المستقرة المتعددة: توفر عملات مستقرة قائمة على بيتكوين يمكن استخدامها في العديد من السلاسل الداخلية.
• التمويل اللامركزي  البيئة: توفير خدمات القروض والتكديس وغيرها من خدمات التمويل اللامركزي.
• هيكل معماري قابل للتوسيع: مرن وقادر على دعم وحدات مخصصة.

حالياً، فيما يتعلق بحلول الأمان، يستخدم العديد من البروتوكولات الطرق المركزية مثل CeFi والتوقيع المتعدد، في محاولة لتعزيز تدفق قيمة BTC داخل السلسلة، لأن طرق التحقق داخل السلسلة مثل UTXO تعتمد على اللامركزية لضمان الأمان، ولكن بسبب نقص النظام الذكي للعقود داخل BTC، يصعب تعزيز تدفق القيمة، بينما يستخدم التحقق داخل السلسلة بشكل أكبر في سباق التكديس.

التفكير في مسار بيتكوين في التكديس

عند العودة إلى المضمار التكديسي الذي يتخذه Babylon نفسه، تشترك تقنية البلوكتشين بشكل أساسي في الأمن والإجماع عبر الوحدات المتعددة، حيث توفر وحدات البلوكتشين وحدات البلوكتشين بأمان عالي الإجماع والخصائص اللامركزية والقيمة بما في ذلك بيتكوين وإيثيريوم وغيرهما من الشبكات العالية الجودة. توفر هذه الوحدات الأساسية للبنية التحتية للبلوكتشين للشبكات الأخرى، مما يساعد على تحسين أداء وكفاءة التكنولوجيا. حاليًا، يمكن تقسيم الحلول الرئيسية إلى ثلاث فئات:

حل مبني على إيثريوم:

• مزايا: أمان عالي، قانونية قوية، يمكن الاستفادة مباشرة من موارد بيئة إثيريوم.
• عيوب: يمكن أن يكون معدل الإدخال والتكلفة منخفضًا ، وليس مناسبًا لجميع أنواع AppChain.

حلول طبقة DA الجديدة (مثل Celestia):

• مزايا: أداء جيد ، تكلفة منخفضة ، تهدف إلى توفير أمان وخصائص اللامركزية مماثلة لـ إثيريوم.
• العيوب: الأمان وخصائص اللامركزية لا تزال بحاجة إلى التحقق من الوقت، وتفتقر إلى الشرعية، وقد تتعرض للإقصاء من مجتمع إيثريوم.

حلول الأمان المشتركة لإثبات الحصة (POS) (على سبيل المثال ، Babylon و EigenLayer):

• مزايا: يرث الشرعية والأمان من بيتكوين أو إيثريوم ويوفر قيمة عملية أكثر لأصوله ومرونة عالية.
• العيوب: نسبيا جديدة ، ولا يزال يحتاج إلى المراقبة على المدى الطويل.

Babylon يعتمد على مفهوم تصديق التخزين (POS) ، ويستخدم قيمة أصول BTC أو Ethereum لإنشاء خدمات أمان مشتركة. تتميز بالقدرة على توفير قيمة عملية أكثر لأصول السلسلة الرئيسية وتوفير مزيد من المرونة مع الحفاظ على الشرعية والأمان. ولكنها تثير أيضًا سلسلة من التفكيرات:

في شبكة إثيريوم، فإن مسؤولية أمان المتكدين عادة ما تكون أكبر من غير المتكدين، لأنهم يشاركون في الإجماع للحفاظ على ETH المشارك في التكديس، بينما يستفيد أمان الشبكة من ETH الحركي. في الوقت نفسه، يرتفع تكلفة الفرصة للمشاركة في التكديس. لذلك، من منظور المشاركة في الأمان المشترك، فإن برنامج Staking الحالي يقل من البرنامج الأساسي لشبكة إثيريوم، ما لم تكن الأصول في برنامج Staking مثل stETH وغيرها مشتقات لـ ETH الحركي المشارك في التحقق من صحة الشبكة، مما يعني أن شبكة إثيريوم آمنة والشبكات الأخرى التي تستخدم بروتوكول الـ PoS والتي يتم فيها التكديس باستخدام stETH أيضًا آمنة.

ومع ذلك ، فإن حل PoW + PoS في بابيلون ، يفتقر إلى مشاركة أمان الأنطمة المنطقية ، تعتبر الأمان الخاص بشبكة BTC مسؤولية المعدّن الرئيسي. على الرغم من أن المعدّن يدفعه أيضًا مصلحة قيمة رمز BTC ذاتها ، إلا أن التكديس في بروتوكول بابيلون لا يحافظ على أمان شبكة BTC بشكل مباشر ، وبالتالي لا ينقل أمان شبكة BTC بشكل مباشر إلى شبكة Pos المتصلة ببابيلون. هنا يمكننا التفكير في ما إذا كان من الممكن للمستفيدين الآمنين نقل الحماية الأمنية إلى الآخرين. بمعنى آخر ، فإن أمان شبكة PoS بأكمله ليس ذا صلة كبيرة بشبكة BTC ، بل ذلك يرتبط بقوة بالمكدسين من BTC ، لذلك يجب أن نفكر في مشاركة الأمان على مستوى الأصول (ويشبه ضمانًا) أم مشاركة على مستوى الشبكة.

لا يقوم المراهنون أو أصحاب BTC بصيانة BTC وأمان شبكة PoS بنشاط. من التصميم الأولي للمرحلة الأولى من بابيلون ، يبدو أن شبكة BTC هي أكثر تلقائية في استقبال البيانات من شبكة PoS ، وفي الواقع تعتمد الأمان الشامل بشكل أكبر على شبكة PoS لـ Babylon نفسها.

ومن الناحية الكمية، تمثل 1000 عملة بيتكوين في المرحلة الأولى حصة ضئيلة للغاية من مزود التداول للبيتكوين المتاح حاليًا. اقتصاديًا، لا تتمتع سلسلة PoS حاليًا بأمان شبكة بيتكوين المشترك، وأمان الأصول المشتركة هو مفهوم مختلف تمامًا عن أمان الشبكة التي تحتوي على الأصول المشتركة، وهذا يستحق مزيدًا من التناول.

بالإضافة إلى ذلك ، من الناحية الفنية ، كيفية تنسيق الطابع الزمني ل PoS مع الطابع الزمني لكتلة شبكة Bitcoin ، يكون وقت الكتلة لشبكة Bitcoin على مستوى الدقائق ، ووقت الكتلة وتأكيد المعاملة لهما درجة معينة من عدم اليقين ، في حين أن نهائية شبكة PoS لتأكيد المعاملة تكون على مستوى الثواني ، مما ينتج عنه على الفور مشكلة تآزر الكتلة بين PoS و PoW.

ملخص

شبكة بيتكوين هي شبكة اللامركزية ذات القيمة الأعلى، وتضم العديد من مشاريع سباق BTCFi بما في ذلك Babylon، ولديها الإمكانات لجعل شبكة بيتكوين الأساس في صناعة التشفير بأكملها، وتقديم إمكانيات جديدة لنظام بيتكوين الإيكولوجي. 01928374656574839201

في عملية التطوير، بالإضافة إلى التركيز على السمات المتميزة للتفcentralized، يجب أن يولي مشروع BTCFi اهتمامًا كبيرًا بأمان البروتوكول والعقود الذكية بسبب حجم الأموال الهائل المتورط فيه.