Dans le domaine des transactions de chiffrement, la volatilité implicite des options (IV) est un indicateur important à surveiller. Lorsque le percentile IV dépasse 80 % et que le prix franchit simultanément un niveau clé, cela peut indiquer une forte dynamique du marché, offrant aux traders des opportunités d'entrée potentielles.

À titre d'exemple, en avril 2024, lorsque le marché du Bitcoin a vu son IV grimper à 120 % et que le prix a franchi la barre des 71 000 dollars, un retournement significatif du marché a été observé. À ce moment-là, le taux de financement des produits dérivés est passé de négatif à positif, ce qui a confirmé l'établissement de la tendance à la hausse.

Pour mettre en œuvre cette stratégie de manière efficace, les traders peuvent utiliser les outils suivants :
1. Indice IV de Deribit : utilisé pour surveiller en temps réel les variations de la volatilité implicite.
2. Surveillance de l'asymétrie Delta : aide à évaluer le sentiment du marché et les risques potentiels.
3. Stratégie de stop-loss : il est conseillé de définir un stop-loss lorsque l'IV baisse de 20 % pour contrôler le risque.

Cette stratégie de trading basée sur la volatilité implicite des options offre aux investisseurs une perspective unique pour interpréter les signaux du marché. Cependant, il convient de noter que toute stratégie de trading comporte des risques, et les investisseurs doivent l'utiliser en fonction de leur tolérance au risque et de leur expérience sur le marché.

Avec le développement continu du marché des cryptomonnaies, ce type de stratégie combinant des outils financiers traditionnels et les caractéristiques des marchés émergents pourrait devenir de plus en plus pertinent. L'apprentissage continu et l'adaptation aux changements du marché seront la clé d'un trading réussi.