Revisão Mensal do Mercado de Criptomoedas de Janeiro de 2025: Fortalecimento da Dominância do Bitcoin, Evolução Contínua do Ecossistema Camada 2

Em janeiro de 2025, o valor total de mercado do mercado de criptomoedas cresceu 7,2%, atingindo 2,8 trilhões de dólares. Sob a influência de novas políticas de regulamentação e avanços em tecnologia de inteligência artificial, as principais plataformas de blockchain apresentaram desempenhos variados, enquanto o Bitcoin consolidou ainda mais sua posição dominante no mercado.

Visão geral do mercado

O preço do Bitcoin subiu de 94,577 dólares para 102,180 dólares, com um aumento de 8.0%. Em contraste, o Ethereum teve um desempenho fraco, caindo de 3,353 dólares para 3,292 dólares, com uma queda de 1.8%, e a razão ETH/BTC atingiu o nível mais baixo em quase 5 meses.

As mudanças de políticas tiveram um impacto significativo na tendência do mercado. A nova ordem executiva de regulamentação de criptomoedas publicada fornece diretrizes claras para o setor, enfatizando a proteção dos direitos de autocustódia e apoiando o desenvolvimento de moedas estáveis. No entanto, declarações no final do mês sobre tarifas de comércio internacional levantaram preocupações sobre o crescimento econômico global, levando a um arrefecimento do sentimento do mercado.

A moeda lançada pela família Trump em uma determinada blockchain provocou uma forte volatilidade no setor de Memecoin, e essa onda de especulação desviou a atenção e os fundos do mercado para outros setores de criptomoedas. Ao mesmo tempo, os avanços revolucionários no campo da inteligência artificial aceleraram a atenção à infraestrutura de IA descentralizada no ecossistema de criptomoedas, com os preços das moedas relacionadas subindo.

Desenvolvimento da Camada 1 de blockchain pública

A dominância do mercado de Bitcoin aumentou para 71,3%, enquanto a quota do Ethereum caiu para 14,0%. Uma determinada blockchain superou outra blockchain principal com uma quota de mercado de 4,0% (3,4%). Outras blockchains ocupam juntas 7,4% do mercado.

Uma determinada blockchain continua a ter um desempenho forte, com um aumento de 22,0% na sua capitalização de mercado, atingindo 112,3 mil milhões de dólares, consolidando a sua posição como a terceira maior blockchain por capitalização de mercado. Entre as 20 principais blockchains por capitalização de mercado, Stellar, Litecoin e Monero destacaram-se, enquanto a capitalização de mercado da Cardano aumentou 11,9%, atingindo 33,2 mil milhões de dólares.

Entre as plataformas emergentes, a capitalização de mercado da Sui mantém-se estável, enquanto a TON, apesar de uma queda, ainda mantém sua posição entre os dez primeiros. A Hedera apresenta um bom crescimento, com um aumento de 14,2% na capitalização de mercado. As tradicionais plataformas de Camada 1, como Polkadot, Near e Aptos, enfrentam pressão, com a capitalização de mercado a cair em diferentes graus.

Bitcoin Camada 2 e desenvolvimento de sidechains

Bitcoin Camada 2 e o total de valor bloqueado em sidechains atingiram 2.6 bilhões de dólares, um aumento de 5.2% em relação ao mês passado. Core mantém a liderança de mercado com 660 milhões de dólares em TVL, representando 25.3% da quota de mercado. Bitlayer e BSquared tiveram um desempenho excelente, com um crescimento de TVL de 15.2% e 19.7%, respetivamente.

Rootstock e BOB ocupam a quarta e quinta posição com TVL de 250 milhões de dólares e 240 milhões de dólares, respetivamente. O TVL do AILayer cresceu 13,2% para 230 milhões de dólares, mostrando o impulso de desenvolvimento dos projetos relacionados com IA.

Entre as plataformas de médio porte, o TVL do Merlin teve uma leve queda, enquanto o Stacks manteve um crescimento estável. As plataformas de pequeno porte apresentaram desempenho variável, com o BounceBit a registar um crescimento, enquanto alguns novos entrantes mostraram uma queda.

Ecossistema Camada 2 do Ethereum

O volume total de ativos bloqueados no ecossistema Layer 2 do Ethereum caiu para 18,3 bilhões de dólares, uma diminuição de 6,7% em relação ao mês passado. O desempenho dos líderes de mercado é divergente; embora a Arbitrum tenha caído, ainda mantém a posição de liderança, a Base continua a crescer fortemente e a Optimism permanece relativamente estável.

As plataformas como World Chain e Paradex têm se destacado, com um crescimento significativo no TVL. A aplicação da tecnologia ZK Rollups demonstra resiliência, com Starknet e zkSync Era apresentando crescimentos em diferentes graus.

Algumas plataformas maduras como Blast e Fuel enfrentam desafios, com uma queda significativa no TVL. Linea e Scroll também tiveram uma leve diminuição.

De um modo geral, a competitividade do ecossistema Layer 2 do Ethereum continua a evoluir, com as tecnologias Optimistic Rollup e ZK Rollup a apresentarem desempenhos diversos. Novos entrantes continuam a surgir, enquanto plataformas maduras se concentram em melhorar a funcionalidade e a experiência do usuário para consolidar sua posição no mercado.