BTCFi: Открытие пути финансовых инноваций с рыночной капитализацией Биткойна в триллионы

BTCFi нацелен на создание децентрализованной финансовой экосистемы на рынке Биткойна с рыночной капитализацией в триллион долларов, позволяя держателям BTC напрямую использовать финансовые инструменты, такие как стейкинг, кредитование и создание ликвидности, для получения дохода и активации большего финансового потенциала BTC.

2023 год стал важным годом быстрого развития экосистемы Биткойн. Разнообразные токены, представленные BRC20, вызвали заметный эффект богатства и разожгли рыночный энтузиазм. Еще одной причиной подъема экосистемы Биткойн является то, что нарративы общественных цепочек, такие как Эфириум, постепенно ослабевают, и в отрасли в целом не хватает свежих тем. Экосистема Биткойн также копировала путь развития Эфириума, но суть проблемы заключается в том, как осуществлять расширение блокчейна без разрушения оригинального консенсуса Биткойн.

Статистические данные показывают, что по состоянию на 1 октября в экосистеме Биткойна часто происходят финансирования, всего было 14 публичных финансирований на сумму более 7110 миллионов долларов. Текущая возможность BTCFi заключается в том, что для пользователей и инвесторов экосистема Биткойна по-прежнему полна потенциала и еще не сформировала полномасштабную ресурсную монополию. В сегменте нефинансовых активов также появились многочисленные протоколы активов, такие как BRC20, ORC20, ARC20, SRC20, CAT20. Нам необходимо обсудить, как эффективно расширяться при обеспечении безопасности активов.

Основные расширения BTCFi

1. Канал состояния: позволяет пользователям проводить множество транзакций вне основной сети, отправляя их в основную сеть только при открытии или закрытии канала. В Биткойне реализованы такие решения, как сеть Lightning и Ark.

2. Сайдчейны и Rollup: Сайдчейны и Rollup более подходящи для развития экосистемы Биткойн, так как они обеспечивают быстрые транзакции, универсальность и взаимодействие. Rollups перемещают сложные операции на уровень 2, а основная сеть только проверяет представленные доказательства уровня 2, тем самым увеличивая пропускную способность.

3. UTXO+ клиентская проверка: с точки зрения оригинальности и безопасности, схема UTXO выделяется. Протокол RGB является конкретной реализацией этой концепции, использует UTXO Биткойна в качестве "печати", связывая изменения состояния активов вне цепи с UTXO Биткойна, обеспечивая безопасные изменения состояния вне цепи.

4. Большие блоки: такие как BCH(Bitcoin Cash), которые увеличили размер блока до 8 М через хард-форк, но это означает изменение существующего консенсуса Биткойна, что создает проблемы с консенсусом и экологическим развитием в реализации видения BTCFi.

Ключевые условия развития BTCFi

1. Кросс-чейновая совместимость: разработка надежных кросс-чейновых мостов, чтобы Биткойн мог участвовать в DeFi-приложениях на других платформах смарт-контрактов.

2. Решения для расширения второго уровня: вторичному уровню Биткойна необходимо достичь баланса между децентрализацией, безопасностью и эффективностью. Команда проекта должна учитывать, как компенсировать недостаток степени децентрализации за счет эффекта богатства.

3. Функция смарт-контрактов: предоставление поддержки смарт-контрактов для Биткойна через решения второго уровня или побочные цепи, позволяющее ему напрямую поддерживать функции DeFi.

4. Инструменты разработчика и инфраструктура: необходимы完善ные инструменты и инфраструктура для создания и развертывания BTCFi приложений.

Основные вызовы, с которыми сталкивается BTCFi

1. Ограничения протокола Биткойн: недостаток встроенной функции смарт-контрактов, разработка приложений BTCFi требует преодоления ограничений самого протокола.

2. Нехватка ликвидности: даже с использованием кросс-чейн мостов для привлечения других блокчейнов, ликвидность Биткойна в DeFi все еще значительно ниже, чем у таких токенов, как Эфир.

3. Безопасность межсетевого моста: как обеспечить безопасность межсетевого моста и предотвратить риски, связанные с централизацией или техническими сбоями, все еще является важной задачей.

4. Сложность развертывания оракулов: ограничения архитектуры Биткойн приводят к тому, что развертывание услуг оракулов становится более сложным, возможно, потребуется полагаться на решения второго уровня или сайдчейны.

5. Путь развития: BTCFi должен выбрать собственный путь развития, а не просто подражать Эфириуму. Возможно, он будет больше сосредоточен на финансовых продуктах, связанных с платежами и хранением ценности; концепция PayFi может быть более подходящей для Биткойна.