鏈上資金流動超550億USDT：剖析某支付平台的運作模式

近期，一家名爲某支付平台的服務引起了監管部門的高度關注。該平台被懷疑參與了詐騙資金的接收、轉移和提取，尤其是在TRON網路上頻繁使用USDT進行操作。爲了深入了解其鏈上行爲特徵，我們基於公開數據和專業工具進行了深入分析。

本文數據涵蓋2024年1月1日至2025年6月23日期間。

鏈上資金流動分析

總存取金額概覽

• 提現總額：572.47億USDT
• 存款總額：544.76億USDT

數據顯示，該平台在過去一年半內存在大量資金流入和流出，總額均超過500億USDT。值得注意的是，提現金額持續高於存款金額，兩者差額達27.71億USDT，呈現明顯的"資金淨流出"特徵。

每週資金動向

平台資金流動持續活躍，在以下三個時間點出現顯著峯值：

1. 2024年7月8日：首次出現明顯高峯，充值與提現均突破10億USDT。
2. 2025年3月和5月：兩次提現金額接近或超過11億USDT。

交易筆數分析

提現交易筆數自2024年2月起呈階梯式上升，2025年5月12日達到峯值，單日接近15萬筆，展現出"高頻提款"特徵。相比之下，存款交易數量波動較小，但整體呈上升趨勢，日均接近14萬筆，顯示用戶活躍度保持穩定。

值得注意的是，2025年3月和5月的提現金額高峯伴隨着交易筆數的同步漲，兩個高峯幾乎重合。

用戶行爲分析

活躍用戶數量

自2024年初以來，該平台在TRON網路上的活躍存款地址數量從不足3萬增長至超過8萬，呈現穩定增長趨勢。這表明平台仍在不斷吸引新用戶，但增長速度有所放緩。

活躍地址分析

提現地址TOP 3

1. 地址1：提現8.16億USDT，與多個高風險地址有交互。
2. 地址2：提現5.8億USDT，疑似爲某擔保平台控制的錢包。
3. 地址3：提現5.12億USDT，與多個交易平台有資金往來。

存款地址TOP 3

1. 地址4：存入16.65億USDT，疑似爲某擔保平台控制的錢包。
2. 地址5：存入4.49億USDT，可能是某交易平台熱錢包。
3. 地址6：存入4.36億USDT，同樣可能是某交易平台熱錢包。

活躍時間分析

通過對10個隨機選取的普通用戶地址進行分析，我們發現：

• 提現交易主要集中在UTC時間01:00-16:00，其中07:00-13:00爲高頻時段。
• 存款操作主要集中在UTC時間03:00-10:00，與提現時段部分重合。

國際監管動態

近期，多個國際監管機構和執法部門對該平台及其關聯實體採取了一系列行動：

• 2024年7月，某穩定幣發行方凍結了與該平台有關的一個地址，涉及金額約2,962萬USDT。
• 2025年5月，美國財政部提議禁止美國金融機構爲該平台的母公司提供服務。
• 同月，聯合國報告指出該平台已成爲東南亞網路詐騙生態系統的一部分。
• 某區塊鏈分析公司報告稱，與該平台並列的另一大加密黑市平台處理了超84億美元的可疑交易。
• 2025年5月15日，一家與該平台有關的擔保服務宣布停止運營。

結語

通過對該支付平台在TRON網路上的資金流動、交易頻次和活躍地址的分析，我們爲進一步理解其鏈上活動提供了基礎數據支持。這些數據揭示了平台運作的一些特徵，也引發了對其合規性和風險管理的思考。